O Botafogo ainda não definiu quando transferirá oficialmente 90% das ações da SAF para a GDA Luma. Antes disso, o clube social pretende concluir a compra da participação da Eagle Football Holdings Bidco e avançar nas negociações da recuperação judicial.
Em 24 de setembro, uma Assembleia Geral Extraordinária aprovou a emissão de 200 milhões de novas ações ordinárias da SAF, ao preço de R$ 0,01 por ação. O clube associativo ficou com 102 milhões de ações, enquanto a Eagle Bidco recebeu preferência para adquirir as outras 98 milhões.
O prazo para a Eagle exercer esse direito termina ainda em outubro. Caso a holding não compre todas as ações disponíveis, o Botafogo social poderá adquirir as restantes e chegar a praticamente 100% da SAF, reduzindo a participação da Eagle Bidco para menos de 0,1%.
Com o controle acionário ampliado, o associativo poderá transferir 90% da SAF para a GDA Luma. O acordo prevê US$ 105 milhões, dos quais cerca de US$ 50 milhões já foram repassados. Outros US$ 7 milhões estão em fase final de negociação, com depósito esperado entre a última semana de outubro e a primeira de novembro.
A transferência, porém, não deve ocorrer imediatamente após a conclusão da etapa societária. A avaliação nos bastidores é que aguardar o avanço da recuperação judicial pode facilitar as conversas com os credores sobre o deságio das dívidas.
Segundo interlocutores envolvidos nas negociações, credores que representam entre 35% e 40% dos créditos necessários já aderiram ao processo. O plano precisa alcançar 51% de aprovação, e as tratativas com outros clubes são apontadas como o principal obstáculo.
O passivo total do Botafogo é estimado em R$ 3,5 bilhões. Após o clube social deixar de ter acesso às condições de parcelamento tributário do Programa Emergencial de Retomada do Setor de Eventos (PERSE), sua dívida tributária passou de cerca de R$ 280 milhões para aproximadamente R$ 500 milhões.
A SAF tem dívida tributária estimada em R$ 480 milhões. Os débitos fiscais do associativo e da empresa serão negociados separadamente com a Procuradoria-Geral da Fazenda Nacional (PGFN).
Na recuperação judicial, que não inclui passivos fiscais e tributários, a dívida da SAF é estimada em R$ 1,1 bilhão. O valor pode ser atualizado no próximo relatório do processo, previsto para 21 de outubro.
Os cerca de US$ 50 milhões já aportados pela GDA Luma continuam registrados como empréstimos, com juros, porque a empresa ainda não assumiu formalmente o controle da SAF. A obrigação deverá mudar quando a transferência for concluída.
Fontes da SAF e do clube social afirmam que a GDA Luma mantém a intenção de assumir o controle do Botafogo. A expectativa de um novo aporte de US$ 7 milhões é considerada um sinal de continuidade das negociações.
Fonte: O Globo